Melyik a jobb contango vagy backwardation?
Pontszám: 4,7/5 ( 34 szavazat )A Contango alatt a jövőbeni ár magasabb, így a profit akkor lesz maximális, ha a jövőben eladja. A Backwardation során, mivel a jövőbeni ár a jövőben tovább csökken, a későbbi megvásárlása egy befektető számára nagyobb nyereséget jelentene.
A visszalépés jó vagy rossz?
Alapszabály, hogy ha nyersanyag-ETF-ekbe fektet be, a visszalépés jó , a contango pedig rossz. A befektetők soha nem lehetnek biztosak abban, hogy a piac milyen irányba halad. Néhány határidős ügylet, mint például a sertés, a búza és a földgáz szinte mindig kontangóban van. Mások, például a szójabab és a benzin, gyakran elmaradottak.
A contango bullish vagy bearish?
A Contango tehát egy bullish mutató , ami azt mutatja, hogy a piac arra számít, hogy a határidős kontraktus árfolyama a jövőben folyamatosan emelkedik.
Miért rossz a contango?
A contango legjelentősebb hátránya az automatikusan gördülő határidős kontraktusokból származik, ami az árutőzsdei ETF-ek általános stratégiája. Azok a befektetők, akik árukontraktusokat vásárolnak, amikor a piacok kontangóban vannak, általában veszítenek némi pénzt, amikor a határidős kontraktusok az azonnali árnál magasabban járnak le.
Az olaj általában contangóban van vagy hátrafelé?
Különösen az olaj – csakúgy, mint más energiatermékek – lefelé mutató konstrukciónak van kitéve, mivel a rövid távú kínálati félelmek hajlamosak az azonnali havi árat felfelé vinni.
Contango és visszamenőleges áttekintés | Pénzügy és tőkepiacok | Khan Akadémia
Van még olaj a contangóban?
Továbbra is kontangó , a spread mínusz 9 dollár tonnánként. A jelenlegi gyengeség ellenére a szórás még mindig messze meghaladja a mínusz 92 dolláros tonnánkénti szintet 2020 áprilisában, amikor sok országban beléptek a lezárások első körébe, és az olajárusok nehezen találtak vevőket tele tárolótartályokkal.
Hogyan profitálsz a visszamaradásból?
Annak érdekében, hogy hasznot húzzanak a visszalépésből, a kereskedőknek olyan határidős aranyra kell vásárolniuk, amely a várt azonnali ár alatt kereskedik, és profitot kell termelniük, mivel a határidős ügylet árfolyama idővel konvergál az azonnali árhoz.
Mi a normál contango?
Egy eszköz határidős ára közötti kapcsolat, amely magasabb, mint az eszköz várható azonnali ára a szerződés szállítási napján .
Hogyan kezeled a contangót?
Fontolja meg kereskedési stratégiáját. A contango kereskedelmének egyik módja az , hogy shortolást vagy azonnali áron adunk el, majd long-ot hagyunk, vagy veszünk egy további out-szerződést . Ez magasabb eladási és alacsonyabb vételi árat zárhat be.
Az Uvxy bomlik?
A határidős ügyletek roll és contango hatásai miatt az UVXY árfolyama idővel csökkenni fog . Ez azt jelenti, hogy nem alkalmas a hosszú távú vételi és tartási stratégiára, és ehelyett az áringadozásra vonatkozó nagyon rövid távú fogadásokra. A kereskedők használhatják az UVXY ellentétét is, ami az SVXY.
Miért hívják contangónak?
A kifejezés a 19. századi Angliából származik, és úgy gondolják, hogy a "folytatás" , a "folytatás" vagy a "kontingens" elrontása. A múltban a londoni tőzsdén a contango olyan díj volt, amelyet a vevő fizetett az eladónak, amikor a vevő el akarta halasztani az általa megkötött üzlet elszámolását.
Honnan lehet tudni, hogy a piac kontangóban van?
Contango az, amikor a határidős árfolyam meghaladja a várható jövőbeli azonnali árfolyamot . A contango piacot gyakran összekeverik a normál határidős görbével. A normál visszalépés az, ha a határidős árfolyam a várható jövőbeli azonnali ár alatt van.
Mi okozza a contangót és a lemaradást?
A visszalépés ellentéte a contango, ahol a határidős szerződés ára magasabb, mint a várható ár valamely jövőbeni lejáratkor. ... A határidős árupiaci lemaradás elsődleges oka az áruhiány az azonnali piacon . A kőolajpiacon gyakori az ellátás manipulálása.
Hogyan lehet meghatározni, hogy a jövő visszafelé vagy kontangóba kerül?
Ha a piac kontangóban van, a határidős kontraktus határidős ára magasabb, mint az azonnali árfolyam. Ezzel szemben, amikor a piac visszafelé van, a határidős kontraktus határidős ára alacsonyabb, mint az azonnali ár .
A határidős ügyletek befolyásolják az azonnali árakat?
A tartási költség modellen alapuló pénzügyi elméletet figyelembe véve a határidős szerződés árat mindig befolyásolja a mögöttes eszköz azonnali ára , mindaddig, amíg a határidős árat az alapul szolgáló eszköz azonnali árának és a bekerülési költségének összegeként határozzuk meg. szállítása vagy tárolása.
Túlkínálat van az aranyból?
Megoldatlan . A kínálati oldalon az arany középtávú többlettel néz szembe, amint azt a World Gold Council adatai egyértelműen mutatják, a bányászok többet szállítanak, mint amennyit a jelenlegi piacok fel tudnak venni. Ez persze hosszú távon nem biztos, hogy így lesz, de 2021-ben és 2022-ben igen. Ez a túlkínálat sem segít az arany árfolyamán.
Befektessek a contango olajba és gázba?
A Wall Street kutatói elemzői egyetértettek abban, hogy a befektetőknek "tartsák" a Contango Oil & Gas részvényeit .
Miért vannak a Bitcoin határidős ügyletek contangóban?
A bitcoin hordozó kereskedelem feloldja a Contango kifejezést, amelyet a bullish arbitrázs leírására használnak, és akkor fordul elő, ha a bitcoin határidős ára magasabb, mint az azonnali ár . ... Az egy hónapos bitcoin határidős kontraktus már visszafelé mozdult el, ami azt jelenti, hogy a határidős ára alacsonyabb, mint az azonnali ár.
Miért van különbség az azonnali és a jövőbeli ár között?
Az azonnali és határidős árak különböznek, mert a pénzügyi piacok mindig előre tekintenek, és ennek megfelelően módosítják a várakozásokat . Az alap a szállítható áru helyi azonnali ára és a határidős szerződés legkorábbi elérhető időpontra érvényes ára közötti különbség.
Az arany contangóban van vagy hátrafelé?
Valójában az arany az idő nagy részét a contangóban tölti, amint ezt az arany pozitív határidős árfolyama is tükrözi. A contango ellentéte a visszamaradás , ami sokkal ritkább az aranypiacon.
Az olaj visszamaradása bullish?
Az olajpiacon az idei év legfigyelemreméltóbb elmozdulásai közé tartozik, hogy a határidős olajgörbe tovább mozdult a visszafelé mutató bullish mintába .
Hogyan határozod meg a visszamaradást?
Az egyik módja annak, hogy azonosítsuk a visszafelé mutató határidős ügyleteket, ha megvizsgáljuk a közel hónapos szerződések és a távolabbi szerződések közötti különbséget . Ha egy határidős szerződéssel az azonnali ár alatt kereskednek, az növekedni fog, mert az árnak végül konvergálnia kell az azonnali árhoz a szerződés lejártakor.
Hátrálnak a határidős olajügyletek?
A piac olajellátásának hiánya a határidős olajpiaci visszamaradáshoz vezet. Sok régió kihasználta ezt az esetet a határidős kereskedés szabályozására a nyílt piacon. Ennek az a vége, hogy megbízható platformokon kereskedünk az Oil Profittal.
Mit jelent a visszalépés az olajban?
A visszalépés azt jelenti, hogy a jelenlegi érték magasabb, mint a későbbi hónapok árai, és arra ösztönzi a kereskedőket, hogy vegyék le az olajkészleteket és adjanak el azonnal . ... A magasabb határidős árak és a csökkenő készletek a kínálat és a kereslet közötti egyensúlyra utalnak, de a gyártók valószínűsíthető lépései a nagyobb termelés felé felboríthatják az egyensúlyt.
Mi az olajárak jövője?
Az ügynökség a WTI nyersolaj 2021-es becslését 24 centtel, 65,69 dollár/b-re csökkentette, 2022-ben pedig tovább esnek, átlagosan 62,37 dollárra . Hasonlóképpen, az EIA a Brent nyersolaj 2021. évi azonnali árának becslését 10 centtel 68,61 dollár/b-re csökkentette, miközben megtartotta 2022-es 66,04 dollár/b becslését.